Како израчунати стопу приноса на улагање
Стопа приноса означава ефикасност улагања. Изражава се у проценту колико се вредност инвестиције променила у односу на њен првобитни трошак. Што је РОР већи, то је већа инвестиција. Инвеститори и аналитичари такође користе РОР за упоређивање атрактивности различитих инвестиција.
Напојница
Да бисте израчунали РОР инвестиције, прво узмите тренутну вредност умањену за првобитни трошак улагања, а затим поделите тај износ на првобитни трошак улагања. Резултат можете множити КСНУМКС да бисте добили проценат вредности.
Израчунавање РОР-а
Дефиниција РОР-а је промена вредности подељена са оригиналном вредношћу. Бројач је тренутна вредност умањена за оригиналну инвестицију, а називник оригинална инвестиција. Сви трошкови су укључени у првобитни износ улагања, укључујући провизије, таксе и порезе. Кад се квоцијент израчуна, помножите га са КСНУМКС да бисте га претворили у проценат.
Пример израчуна РОР-а
Априла КСНУМКС купујете КСНУМКС акције КСИЗ Цорп-а за $ КСНУМКС / схаре или КСНУМКС $. Трансакциони трошкови додају још $ КСНУМКС, за укупне оригиналне трошкове улагања у износу од $ КСНУМКС. На крају трговања у јуну КСНУМКС, цена КСИЗ је $ КСНУМКС, што чини тренутну вредност улагања $ КСНУМКС.
РОР у децималном облику је (($ КСНУМКС - $ КСНУМКС) / $ КСНУМКС) или КСНУМКС. Помножите са КСНУМКС да бисте га претворили у проценат КСНУМКС. Инвестиција је овај резултат постигла за КСНУМКС дана.
Годишњи израчун РОР-а
Један од начина за упоређивање инвестиција је израчунавање РОР-ова за исти период. У примеру, ово је био април КСНУМКС до јун КСНУМКС. Понекад то није изводљиво, али ануирањем РОР-а можете упоредити инвестиције на једнакој основи без обзира на период задржавања.
Да бисте израчунали годишњи РОР за пример инвестиције, почните додавањем КСНУМКС у децимални РОР, што вам даје КСНУМКС. Повећајте ову вредност експонентом КСНУМКС дана, подељеним са временом инвестирања, а затим од резултата одузмите КСНУМКС. У овом случају, годишњи РОР је ((КСНУМКС ^ (КСНУМКС / КСНУМКС) - КСНУМКС), што је КСНУМКС или КСНУМКС процента.
То није гаранција да ћете зарадити овај повратак ако инвестирате годину дана. Једноставно поставља различите инвестиције на једнаку временску основу.
Процјена ризика улагања
Иако је РОР користан алат за поређење ефикасности ваше инвестиције, он вам не даје представу о ризичности инвестиције. Ризик можете давати у факторима са неколико омјера, као што је оштри омјер. Овај омјер одузима РОР-у (обично краткорочна каматна стопа на амерички државни рачун) и дијели је стандардном девијацијом за тај период, што је мјера ризичности инвестиције.
Претпоставимо да је стандардно одступање за залихе КСИЗ-а за период улагања било КСНУМКС процената, а просечна стопа без ризика је КСНУМКС процента, оштри однос је (КСНУМКС% -КСНУМКС%) / КСНУМКС%, или КСНУМКС. Ово можете упоредити са Шарповим коефицијентом других инвестиција, имајући у виду да што је већи Шарпов коефицијент, то је боље улагање на основи прилагођеног ризику.
Напојница
- Сматра се да је поврат улагања приближно исти начин за све инвестиције. Међутим, детаљи се разликују. На пример, укупна инвестиција за предузеће представља нето вредност предузећа плус укупни дуг. Поврат долара је добит након опорезивања од пореза.
